19 апреля

Мировой рынок стали: 25 сентября - 2 октября

Полуфабрикаты Цены на китайские заготовки к концу сентября стабилизировались на уровне, близком к $395-400/т FOB.Дальнейший рост вряд ли возможен, т.к. предложение полуфабрикатов врегионе достаточно обильно, но попытки снизить цены наталкиваются нажесткое сопротивление со стороны китайских поставщиков. В местнойметаллургической отрасли ходят слухи, что китайское правительство, 15сентября сократив возврат НДС экспортерам от 11 до 8% (из 17%),следующим шагом введет экспортную пошлину на зарубежные поставкистальных полуфабрикатов в размере 5-10%. По словам аналитиков, причинойтакого неприятного для китайских металлургов нововведения может статьобеспокоенность властей продолжающимся ростом импорта железной руды. Темвременем, на прошлой неделе поставщики из стран СНГ продолжалиподнимать цены на заготовки. Некоторые предложения поступали по $425/т FOB по сравнению с $410-420/т FOBнеделей ранее. Однако спрос к тому времени значительно упал, посколькумусульманские страны приостановили закупки на время Рамадана,начавшегося 23-24 сентября. Возобновления сделок теперь следует ждатьне ранее конца октября, что может привести к понижению цен в ближайшембудущем. Нарынке слябов в последнюю неделю сентября царило полное спокойствие.Производители ждали, на каком уровне установятся цены на горячий прокатв IVквартале в Восточной Азии, США и Западной Европе. Предварительныепрогнозы не слишком утешительные, так что, возможно, вскоре слябыподешевеют по сравнению с сентябрьскими $520-550/т FOB для бразильской продукции и около $480-510/т FOB для российских полуфабрикатов, предназначенных для американского рынка. Конструкционная сталь Рамаданв мусульманских странах, похоже, прервал процесс очень перспективногоподъема цен на длинномерный прокат строительного назначения. Во всякомслучае, еще на прошлой неделе турецкие компании котировали арматуру,поставляемую в страны Персидского залива, по $530-540/т CFRДубаи по сравнению с $520-530/т в первой половине сентября, апроизводители из стран СНГ предлагали аналогичную продукцию по$470-490/т FOBс поставкой в ноябре. Однако теперь рассчитывать на серьезные объемызакупок со стороны ближневосточных стран не приходится, а завершениестроительного сезона в России может вызвать расширение поставокдлинномерного проката на экспорт. Китайскиекомпании, также вынужденные на время сократить масштабы своих операцийна Ближнем Востоке, начали больше ориентироваться на Европу.Восточноазиатский рынок арматуры уже переполнен, что вызвало понижениецен на китайскую продукцию до $408-415/т FOB, хотя катанка «держится». Европейскиепроизводители, со своей стороны, были вынуждены признать полный провалсвоих попыток поднять цены на арматуру в октябре. По их словам,стоимость данной продукции, наоборот, сократилась до ?450-470/т ex-works по сравнению с ?470-490/т в IIIквартале. Согласно заявлениям металлургов, в немалой степени в этомвиновен рост импорта длинномерного проката, в том числе из Китая, чьикомпании в конце сентября предлагали арматуру европейским покупателямиз расчета ?460/т C&F.В то же время, другие виды конструкционной стали, не столь активнозавозимые в страны ЕС, по-прежнему пользуются спросом. Например,германские трейдеры заявляют, что потребление балок в стране самоевысокое за последние четыре года. Американскиекомпании, также отмечающие расширение объемов импорта, также сбавилицены на конструкционную сталь. Стоимость арматуры, например, опустиласьдо $500 за короткую т FOB, тогда как иностранные поставщики предлагают аналогичную продукцию по $520-540 за короткую т C&F.Правда, к американским ценам надо прибавить доплату за металлолом, но,учитывая его падение на местном рынке в октябре, компенсировать за счетэтого фактора низкие базовые цены производители, скорее всего, несмогут. Листовая сталь Снижениеуровня возмещения НДС китайским экспортерам стали поставилопроизводителей г/к рулонов перед необходимостью поднять цены длязарубежных покупателей на $10-15/т, чтобы компенсировать финансовыепотери от новой коррекции государственной фискальной политики. Можносказать, что с этой задачей они справились. К концу сентября стоимостькитайского горячего проката на рынках Восточной и Юго-Восточной Азииустановилась на уровне $500-520/т C&Fпо сравнению с менее $500/т в первой половине сентября. При поставках вКорею, крупнейшего покупателя китайской стали, цены ниже, но тожеподнялись от $470 до $480-485/т C&F. Вцелом ситуация на региональном рынке продолжает оставаться достаточнонеопределенной. Большинство производителей заявили о неизменности цен вIV квартале. Тайванские, корейские и японские компании предлагают г/к рулоны по $520-550/т C&F, стоимость х/к рулонов доходит до $620-640/т C&F. Однако при этом некоторые поставщики сократили объем выпуска и/или экспорта. В частности, тайванские China Steel и Chung Hung Steelзаявили об уменьшении производства соответственно 50 тыс. ттолстолистовой стали и 100 тыс. т г/к рулонов в октябре вследствиепроведения ремонтов. Многиеучастники рынка считают, что цены не удержатся даже на существующемуровне. Так, японские поставщики г/к рулонов так и не договорились скорейскими потребителями о ценах на IVквартал, в результате в октябре отгрузки продукции не будет. Основнойпричиной отсутствия нового контракта, похоже, стала неуступчивостькорейских прокатчиков, требовавших снижения цен на японскую продукциюдо $500/т FOB. Впрочем,ситуация в регионе не выглядит столь уж безнадежной. Многие компаниизаявляют о наличии достаточно высокого спроса. В конце сентябряподорожала до $560-570/т C&Fкитайская толстолистовая сталь, которую охотно закупают страныЮго-Восточной Азии. Индийские металлурги, в сентябре понижавшие цены,объявили о небольшом октябрьском подорожании плоского проката. Достаточноуверенно чувствуют себя и поставщики из стран СНГ. Октябрьскиеконтракты на продажу г/к рулонов в Индию, страны Африки и БлижнегоВостока были заключены по ценам около $510-520/т FOB для российской продукции и $470-490/т FOB- для украинской, что, примерно, на $15-20/т превышает уровень месячнойдавности. Российские х/к рулоны для той же категории покупателейкотируются по $580-600/т FOB. Европейскиеметаллурги проявляют все больше пессимизма в отношении объявленного имина октябрь повышения цен на плоский прокат на ?30-50/т. Ряд компаний встранах юга Европы уже сообщили, что ожидают, наоборот, некоторогопонижения цен и обвиняют в этом приток дешевой стали из Китая, которыйпоставляет г/к рулоны в ЕС по ценам порядка ?460-475/т C&F, тогда как местные производители до последнего времени продавали их не дешевле ?490/т ex-works. В США ведущие компании сохранили на октябрь прежние цены на листовую сталь на уровне около $630 за короткую т FOBбаржа для г/к рулонов, но на рынке полно и более дешевой продукции отимпортеров или менее крупных производителей. Ее стоимость составляет$600 за короткую т и ниже. Специальные сорта стали Производителинержавеющей стали во всем мире осуществили в октябре новое повышениецен. Хотя рост на рынке никеля, толкающий вверх нержавейку, в последниенедели остановился, металлурги заявляют, что еще не до концакомпенсировали увеличение своих затрат. Кроме того, их положениеоблегчает высокий спрос на нержавеющую продукцию как в Европе, так и вВосточной Азии. Крупнейший производитель нержавеющей стали в Китае - компания Taiyuan Iron & Steel - в октябре поднял внутренние цены на свою продукцию на $350-500/т, доведя стоимость х/к рулонов 304 2В до эквивалента $4325/т ex-works. Между тем, Taiyuan Iron & Steelна прошлой неделе официально запустила свое новое предприятие, доведясвои производственные мощности до 3 млн. т в год, что делает компаниюлидером мирового рынка нержавеющей стали. Тем не менее, китайскиеспециалисты считают, что национальный рынок еще не переполненпродукцией, а значит, спада в ближайшем будущем не произойдет. Аналогичныхвзглядов придерживаются и тайванские компании. В сентябре они уменьшиливыплавку нержавеющей стали, но зато увеличили ее стоимость пооктябрьским поставкам на $100-280/т. Металлолом Кратковременныйскачок цен на средиземноморском рынке металлолома, вызванный усиленнымизакупками со стороны турецких и египетских компаний накануне Рамадана,на прошлой неделе сменился резким снижением деловой активности и,соответственно, понижением. Российские трейдеры, в начале второйполовины сентября доведшие стоимость материала 3А до $280/т C&F при поставках в Турцию, продолжают выставлять прежние цены, но не находят покупателей. Низкийспрос в Турции, скорее всего, вызовет спад и на западноевропейскомрынке. Хотя местные трейдеры пытаются противостоять давлению, им,скорее всего, придется уступить. Так, в Италии приостановка продаж вТурцию уже вызвало снижение стоимости основных сортов лома на ?5-15/тна внутреннем рынке и на ?5-10/т при импорте. Стоимость российского 3Ав конце сентября составляла там не более $270-280/т C&F. Резкоепадение произошло в США, где значение индекса AMM Factory Bundles воктябре составило $246/т, на $40/т меньше, чем в предыдущем месяце.Очевидно, теперь следует ждать, что лом подешевеет и в Восточной Азии,хотя еще совсем недавно цены там поднимались, а цены на тот же 3Адостигали $275/т C&F.